Геополитические риски-2022 и отечественное страхование

	Подготовленный Центробанком РФ обзор стабильности финансовых организаций во втором-третьем кварталах текущего года содержит указание на то, что в этот период сегменты страхования жизни и автострахования в Российской Федерации находились под прямым давлением геополитических рисков. В чем крылись эти риски и что делал регулятор для преодоления негативных тенденций? Одно из следствий негативного геополитического влияния — подорожание полисов ОСАГО.

В отечественном автостраховании уход с рынка европейских и американских автопроизводителей с одновременным отказом от поставок запасных частей и материалов действительно вызвал дестабилизацию, и на ее фоне — резкое подорожание авторемонта. По оценкам РСА, к осени средний рост стоимости ремонта автомобилей достиг 30%, что соответственно привело к росту выплат, другими словами — к усилению убыточности ОСАГО.

Для справки: на сегодняшний день выплаты по «автогражданке» преимущественно (95%) осуществляются в денежной форме, а расчет сумм на восстановление поврежденных автомобилей ведется по справочникам РСА. Таким образом, чем дороже запчасти — тем выше выплаты.

При этом многие эксперты рынка считают оценку союза автостраховщиков чрезвычайно мягкой и дают на основе практических данных значительно худшие показатели, утверждая, что по ряду иномарок стоимость важных (чаще прочих подлежащих замене после ДТП) позиций увеличилась вдвое, второе, вчетверо — и даже более.

Решение — более широкий тарифный коридор

Для удержания стабильности системы ОСАГО регулятор увидел единственный путь — очередное раздвигание границ тарифного коридора, что и было сделано в сентябре текущего года: с 13-го сентября страховщики ОСАГО получили право формировать ценовую политику с учетом разрешенных +/- 26% от прежней стоимости, а 19-го октября — получили в распоряжение обновленный справочник цен на запчасти (аналоги оригинальных).

Максимальный размер базовой ставки после расширения коридора — 7,535 тыс. руб. (против 5,98 тыс. руб. ранее).

Введенные меры несколько смягчили ситуацию, но разрешить ее в условиях дефицита запчастей/расходников, конечно же, не смогли. Цены продолжают расти, риск плавного, но неуклонного увеличения стоимости восстановительного ремонта сохраняет свою актуальность.

Реакция крупнейших игроков

С наступлением зимы страховщики начали повышать цены на обязательный полис. В частности, о такой политике открыто заявила СК «Гелиос», которая поднимает базовые ставки для автовладельцев-физлиц в столичных регионах, известных высокими средними выплатами (водителям с высоким КБМ приготовиться — их скидки станут менее ощутимыми).

Есть также информация о повышении базовой ставки с 1 декабря в следующих компаниях:

· на 5% — ВСК, «АльфаСтрахование», «СОГАЗ»;

· без уточнения деталей — «Росгосстрах».

Важно отметить, что 5%-е (к примеру) повышение базовой ставки вовсе не означает, что полис подорожает на те же 5%, ведь формула расчета стоимости включает в себя различные региональные и индивидуальные коэффициенты.

«Жизненные» реалии

Еще один сегмент, пострадавший из-за геополитики — страхование жизни: во-первых, значительная часть инвестиций приходилась на иностранные активы; во-вторых, западные инвестиционные банки предприняли болезненные меры.

Пока страховые компании работали над созданием механизмов, которые позволили бы извлечь заблокированные деньги, от выплаты инвестдохода клиентам пришлось временно отказаться. Со второго квартала начался рост количества случаев досрочного расторжения страховых договоров, как следствие — риска ликвидности.

По данным ВСС, активность клиентов в части расторжения договоров снизилась уже к концу второго квартала; третий квартал показал, что страхователи успокоились и восстановили доверие к страховой защите жизни.

Дальнейшие события продемонстрировали функциональность разработанного регулятором механизма финансовой устойчивости страховых компаний даже в условиях кризиса. На текущий момент в сегменте страхования жизни эксперты ВСС оснований для увеличения рисков не видят, а доля проблемных («замороженных» в инобанках) активов оценивается как некритичная.

На фоне этих потрясений был отмечен рост доверия страхователей к консервативным продуктам страхования жизни, которые гарантируют возврат вложенных средств — пусть и при невысокой доходности.