Накопительное страхование жизни как альтернатива банковским депозитам

	Многочисленные изменения в пенсионной системе России (а по мнению ряда экспертов, только за последние полгода число поправок в работу Пенсионного фонда превысило число поправок, внесенных за всю историю его существования) подталкивают россиян к необходимости заниматься вопросом обеспечения своей старости самостоятельно. При этом изначально непростая задача материального обеспечения будущего становится еще более непростой в условиях нестабильной экономики: слишком высок риск поглощения накоплений инфляцией.

До недавнего времени самым надежным и доступным способом сохранить и преумножить деньги оставались банковские вклады, но сегодня в России уверенно входит в моду накопительное страхование жизни. Основное преимущество страхования — исключение рисков, связанных со здоровьем и жизнью человека.

Под страхованием жизни понимают юридически оформленные взаимоотношения между страхователем и страховщиком, имеющие под собой законную основу составленный и подписанный на добровольной основе договор, предусматривающий защиту имущественных интересов, связанных с жизнью и смертью застрахованного лица.

Как правило, страхование жизни связано с долговременными интересами застрахованного лица, а событие смерти рассматривается как непрогнозируемое и отдаленное. Общая схема накопительного страхования жизни достаточно проста: бо́льшая часть средств, получаемых страховщиком в виде страхового взноса, вкладываются в малорисковые стабильно приносящие доход инвестиции; меньшая часть страхового взноса используется для обеспечения страховой защиты клиента.

Таким образом, если страховой случай (болезнь, травма, утрата работоспособности и т.п.) во время срока действия договора не наступил, застрахованный клиент по истечении срока получает полностью всю скопившуюся от взносов сумму, а также прибыль, сформировавшуюся как результат участия средств в инвестиционных программах. Если же застрахованный утрачивает способность делать регулярные вносы, то он все равно гарантированно получает к ранее определенному времени оговоренную сумму.

Как видим, основное отличие накопительного страхования жизни от традиционных банковских депозитов состоит в исключении рисковых составляющих. При этом система накопительного страхования в наши дни предполагает большую свободу выбора: клиент сам выбирает устраивающий его процент доходности по вкладам, сам определяет порядок распоряжение накопленной суммой (снятие целиком или по частям, дополнительные выплаты к пенсии и т.п.)

Сразу же возникает вопрос: почему россияне все еще не отказались от банковских депозитов в пользу накопительного страхования жизни? Конечно, не все так просто. Строго говоря, цель накопительного страхования — это накопление к определенному сроку солидной денежной суммы и одновременная финансовая защита на случай болезни или смерти, но не получение дохода в чистом виде.

Обычно страховая компания гарантирует на взносы клиентов в течение срока действия договора лишь символический доход — порядка 2-4% годовых (как в национальной, так и в иностранной валюте). Что же касается инвестиционной составляющей, то она рассматривается как дополнительный доход, а будет ли он начислен, зависит от стратегии менеджмента конкретной страховой компании и от результатов ее инвестиционной деятельности в целом.

Например, в 2012 г. страховщикам удалось полностью защитить накопления клиентов от инфляции, обеспечив доходность инвестирования резервов на уровне 7-10% в рублях и 3-7% в валюте. Однако даже этот удачный результат заметно уступает банковским депозитам (лучшие рублевые вклады в банках оформлялись с годовой ставкой 12%).

К тому же, объявленный доход в системе НСЖ начисляется не на всю сумму страховых взносов — ведь часть клиентских средств предназначена для покрытия риска потери трудоспособности (иногда — гибели) и расходов самой страховой компании (до 15% от взноса). А если выплачиваемая в конце срока сумма окажется больше общей суммы взносов с учетом ежегодного ее увеличения на ставку рефинансирования ЦБ, то разница будет дополнительно обложена 13%-ным налогом на доход.

Одно можно сказать точно: панацеи для сохранения и преумножения денежных средств при малых рисках и по сей день не существует. Но по сравнению с существующими ныне финансовыми схемами накопительное страхование жизни отвечает требованиям клиента наиболее полно. Основным же сдерживающим фактором для рынка НСЖ в России остается нестабильность отечественной финансовой системы: что случится с успешной ныне страховой компанией через 10 лет, не знает никто. Да что там через 10 лет — через год, через месяц, даже завтра!